结构性存款是什么意思

结构性存款是一种“存款+金融衍生品”的组合产品，由银行发行。其本质是保本型存款（本金纳入存款保险保障），但收益与挂钩的金融标的（如汇率、股指、黄金价格等）波动相关联，实现“保本+浮动收益”的目标。

一、特点特性

1、资金安全性高

本金作为存款受《存款保险条例》保护（单人单机构50万元以内全额偿付）。

区别于理财产品，承诺保本（即使衍生品部分亏损，本金不受损）。

2、收益结构分层

保底收益：通常为0.5%-2%（类似定期存款利率）。

浮动收益：根据挂钩标的的表现触发不同收益档位（如“若标普500指数上涨10%，则额外收益5%”）。

3、挂钩标的多样

常见标的：外汇汇率（如EUR/USD）、股票指数（如沪深300）、大宗商品（如原油）、利率等。

收益条件：可设置区间累积、单向突破、双向触碰等触发机制。

4、流动性限制

通常为封闭式产品，期限1个月至2年不等，不可提前赎回（少数产品支持质押贷款）。

5、适合人群

保守型投资者：不愿承担本金风险，但希望博取高于定期存款的收益。

市场预判者：对某类资产（如黄金）价格走势有明确观点，通过结构化设计押注波动。

二、典型案例

某银行2025年1月发行结构性存款：

1、期限：6个月

2、保底收益：1.5%（年化）

3、浮动收益：若6个月内纳斯达克指数涨幅≥8%，则总收益为8%；否则仅获保底收益。

4、结果：假设指数上涨10%，投资者获8%收益；若下跌或涨幅不足8%，仅获1.5%。

三、注意事项

1、收益非保证：浮动部分取决于挂钩标的实际表现，可能仅获保底收益。

2、条款复杂性：需仔细阅读收益计算规则（如观察期、敲出条件等）。

3、替代选择：若追求更高流动性，可对比大额存单或国债。